Музей был основан в 1980 году местными жителями-энтузиастами и насчитывает более 7 тысяч экспонатов из разных тематических коллекций. Экспозиции рассказывают о быте, местных традициях и культуре местных жителей со времен образования Покровского уезда. Большой интерес представляют ценные собрания картин, икон и старинных оружий.
В музее собран большой архив документальных сведений об истории основания и становления города. В краеведческой библиотеке хранится немалое количество рукописей, записок и постановлений, начиная с начала XIX века.
В начале 2008 года открылась новая композиция, представленная материалами советского периода истории Покрова. Революции и войны внесли свой отпечаток на существование города и в музее находится собрание артефактов, рассказывающих о тех суровых днях. Наполнение музея экспонатами - дело рук покровских пенсионеров и школьников, которые приносили самые различные предметы в фонд заведения. Отдельный зал занят большой коллекцией экспонатов, рассказывающих о традиционных занятиях жителей города, промыслах и ремеслах.